República de Panamá
FORO
“Modelo de Supervisión Basada en Riesgos y su Aplicación en el SIACAP”
LA NECESIDAD DE APLICAR UN MODELO DE SUPERVISIÓN
BASADO EN RIESGOS EN EL SIACAP
Mirna Guillen, M.a.
19 octubre 2011
SIACAP
En materia previsional no hay que esperar crecer para integrarse, sino que hay que integrarse para crecer.
Valores Fundamentales del SIACAP
Confianza
Fortaleza
Solidez
CODA
Administración
Secretaria
Ejecutiva
Asesoría Legal
(6 Funcionarios)
CODA
Administración Prestaciones
Secretaria
Ejecutiva
Asesoría Legal
Evolución Estructural del SIACAP
1998 2002
(8 Funcionarios)
CODA
Administración Prestaciones
Secretaria
Ejecutiva
Asesoría Legal
11
Funcionarios
2007
Administración
DESPACHO SUPERIOR
CODA-
SIACAP
Asesoría Legal
Katherina de Suárez
Carlos Botello
Meredith Pérez
Vigilancia e Inspección Operativa
Mirna Guillén
María Lourdes Medina
Luz Arias
Jairiela Bellizzi
TI
Vigilancia e Inspección Financiera
Manuel León
Federico Padilla
Didimo Sierra
Esmeralda Cañón
Asesor
Legal
Asesoría
Comunicacional
Fiscalización
Normativa
Financiera
Prestaciones
Asesoría Legal
2011
28
Funcionarios
Fuente: Vigilancia e Inspección Financiera/Secretaria Ejecutiva del SIACAP
6.9 7.16.1
7.37.8 7.8
0.0
1.0
2.0
3.0
4.0
5.0
6.0
7.0
8.0
9.0
2006 dic. 2007 dic. 2008 dic. 2009 dic. 2010 dic. 2011 sept.
Rendimiento AcumuladoSegundo Periodo
2006 a la fecha
Fuente: Fiscalización / Secretaria Ejecutiva del CODA del SIACAP
0.0
100.0
200.0
300.0
400.0
500.0
600.0
700.0
2000 jun.2006 Dic.
2007 Dic.2008 Dic.
2009 Dic.2010 jun.
2011 sept.
452.4
529.1556.0 561.9 610.2 622.9 632.4
Patrimonio del SIACAP a las fechas:(en millones de Balboas)
Fuente: Fiscalización/Secretaria Ejecutiva del CODA del SIACAP.
diciembre 2000
Cotizantes
19,282
No Cotizantes
189,121
TDC
99,983
septiembre 2011
Cotizantes
81,220
No Cotizantes
307,437
TDC
90,233
En sus inicios el Sistema fue voluntario, sin embargo es obligatorio a partir de enero del 2002, el SIACAP adicional tiene como objetivo ser el vehículo que incentive y promueva el ahorro entre funcionarios y ex funcionarios públicos.
Actualmente el sistema es operado por instituciones privadas y públicas bajo la estricta vigilancia del Consejo de Administración (CODA) que actúa como ente regulador y fiscalizador.
Dentro de las principales funciones que tiene la Entidad Registradora Pagadora podemos mencionar las siguientes:
◦ Abrir y cerrar las cuentas individuales.
◦ Registrar en la cuenta individual de cada afiliado:
Aportes
Monto del bono negociable.
Rendimientos
◦ Calcular, autorizar y pagar los beneficios.
◦ Emitir y enviar estados de cuenta.
En cuanto a las Administradoras de Inversiones sus principales funciones son: ◦ Invertir los recursos del SIACAP
◦ Presentar periódicamente informes de sus operaciones.
◦ Garantizar un rendimiento mínimo.
◦ Valorizar las inversiones a precio de mercado (valor razonable).
El SIACAP funciona en base a cuentas individuales cuyo ahorro se capitaliza diariamente de acuerdo al rendimientos obtenido por las administradoras de inversiones y cuya valorización se obtiene de acuerdo a los precios de mercado de las inversiones.
Actualmente mantenemos un enfoque tradicional del trabajo de los supervisores, y que se basa fundamentalmente, en la verificación del cumplimiento de las normativas establecidas en las Leyes, Decretos, Resoluciones, Pliego de Cargo y Contrato.
El SIACAP actualmente fiscaliza atendiendo los incumplimientos, abriéndose expedientes disciplinarios o la imposición de sanciones, no realizándose realmente valoraciones profundas sobre la situación de la entidad y menos aún la identificación, gestión y administración y mitigación de los riesgos asociados a procesos del pago e inversiones de los recursos.
Estos acontecimientos unidos a las crisis ocurridas en determinados sistemas bancarios produjo una reacción que a motivado a transformar el enfoque del supervisor, modernizar la regulación, la supervisión de los controles y sobre todo se hace necesaria y urgida la implementación de un esquema de Supervisión Basada en anticiparse a los Riesgos.
Prácticas inadecuadas y
controles deficientes a lo
interno de las organizaciones
corporativas
Falta de mecanismos y
procedimientos acordes
con los principios
aceptados
internacionalmente
Crisis, fraudes económicos y
financiero a nivel mundial:
Enron, Madoff, Parmalat, la
burbuja Inmobiliaria y
principalmente el caso de la
POLAR en Chile (AFP)
Es importante indicar que los principios internacionales de supervisión emitidos por organismos internacionales como la Organización Internacional de Supervisores de Pensiones (IOPS), revisados en noviembre de 2010, establecen que las entidades supervisoras deben aplicar un modelo de supervisión basado en riesgos, el cual provee un enfoque estructurado que posibilita identificar los potenciales riesgos que enfrentan los fondos de pensiones y sus entidades gestoras, así como evaluar los factores financieros y operacionales propuestos para mitigarlos. Este proceso permite a las autoridades de supervisión dirigir sus recursos hacia los temas y entidades que representan el mayor riesgo para el Sistema.
Con el objetivo de modernizar y hacer eficiente nuestra
labor de fiscalización tal y como lo recomienda la IOSP,
hemos acudido a la experiencia profesional y académica
de nuestros hermanos Costarricenses, quienes han
demostrado el buen manejo de la SBR en la
Superintendencia de Pensiones de Costa Rica, nos han
apoyado con los lineamientos de un MSBR los cuales
debemos desarrollar, este modelo de supervisión pone
énfasis en la prevención y mitigación de los riesgos y
permitirá a los regulados gestionarlos adecuadamente al
igual que prevenir situaciones que puedan debilitar su
solvencia tanto operativa como financiera.
“El sistema de gobierno más perfecto es aquel que produce mayor suma de felicidad posible, mayor suma de seguridad social y mayor suma de estabilidad política”. Simón Bolívar