Señoras y SeñoresAsamblea General de Asociadas y Asociados ASETRABAJOEstimados Compañeros:Con la finalidad de cumplir con la ley 6970 y sus demandas para con la tesorería, me permito presentar el INFORME ANUAL DE TESORERÍA para el período fiscal comprendido el 1 de octubre del 2018 al 30 de septiembre del 2019, correspondiente a la situación financiera de nuestra Asociación.

Los informes de Estados Financieros al 30 de septiembre del 2019, con sus respectivas notas, en cumplimiento con las Normas Internacionales de Contabilidad y Auditoría generalmente aceptadas, Ley de Asociaciones Solidaristas No. 6970 del 7 de noviembre de 1984, preparados por el contador de ASETRABAJO, revisados por la Tesorería y Autorizados por la Junta Directiva están a su disposición de las oficinas centrales.

Seguidamente, me permito como Tesorera de la Junta Directiva realizar un análisis y brindar los resultados de la situación financiera de la Asociación Solidarista de Empleados del Ministerio de Trabajo y Seguridad Social, este resumen busca dejar lo más claro posible la situación financiera y contable de esta gran organización.

1.DEL PATRIMONIO El patrimonio total de ASETRABAJO al 30 de septiembre del 2019, asciende a la suma de ¢4.494,834,080, cuya composición se detalla a continuación:

ASETRABAJO COLONES

PATRIMONIO

3 CAPITAL

30 CAPITAL

300 AHORROS Y APORTES

300-10 AHORROS Y APORTES

300-10-01 AHORRO PERSONAL

300-10-02 APORTE PATRONAL

300-10-04 EXCEDENTES CAPITALIZADOS

TOTAL DE PATRIMONIO

4 494 834 080,54

4 494 834 080,54

4 494 834 080,54

4 494 834 080,54

1 596 360 000,40

2 799 754 106,87

98 719 973,27

4 494 834 080,54

SET-19 SET-18ACTIVO Caja y Bancos 11,004,344 2,422,802Efectivo en tránsito 168,687 270,979Instrumentos Financieros: Inversiones 2,313,559,482 1,984,698,464Cartera Crediticia 727,492,363 721,438,258Otras Cuentas por cobrar 48,365,448 47,116,397Provision para incobrables -18,278,779Cobro judicial 0 0Intereses a cobrar sobre inversiones 149,316,332 103,748,768TOTAL ACTIVO CORRIENTE 3,231,627,876 2,859,695,669Préstamos otorgados 1,949,696,983 2,036,311,802Mobiliario y equipo de oficina 1,785,644 4,366,440Terrenos para la venta 136,951,697 35,391,280Gastos pagados por adelantado 7,982,294 8,217,807TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 2,096,416,618 2,084,287,328

TOTAL ACTIVOS 5,328,044,495 4,943,982,997

PASIVOS

Cuentas por Pagar 454,158,398 394,000,608Fondos y Provisiones 15,009,076 21,781,335

TOTAL PASIVO CORRIENTE 469,167,475 415,781,943

TOTAL PASIVO 469,167,475 415,781,943

PATRIMONIO

Capital social 4,494,834,081 4,177,927,880Resultados del periodo 364,042,939 350,273,174

TOTAL PATRIMONIO 4,858,877,020 4,528,201,054

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 5,328,044,495 4,943,982,997

BALANCE SITUACIÓN SETIEMBRE 2019 (COLONES)ASETRABAJO

1.2 Comparativo del Patrimonio: Al realizar la comparación de los resultados 2018 y 2019, se logra determinar un incremento de ¢316,906,200.55, lo que corresponde a un 7,59% de incremento patrimonial.

De este incremento en el patrimonio, el aporte personal aumento en más de ¢91 millones, con un incremento porcentual del 6.06% y el patronal en más de ¢220 millones para un 8.53% de aumento, lo cual hace notar lo importante del aporte patronal para las personas asociadas. Es transcendental que como personas asociadas estemos atentas al uso y fin de recursos que ASETRABAJO tiene bajo su responsabilidad.

PATRIMONIO

SET-19

SET-18

DIFERENCIA

4,494,834,081

4,177,927,880

316,906,200.55

CAPITAL SOCIAL

SETIEMBRE 2019 - 2018

SETI

EMBR

E 20

19

SETI

EMBR

E 20

18

SETI

EMBR

E 20

19

SETI

EMBR

E 20

18

ACTIVOS PASIVOS

00 0

PATRIMONIO

5 000 000 0006 000 000 000

4 000 000 000

3 000 000 000

2 000 000 000

1 000 000 000

ACTIVOS SEP-19 SEP-18ACTIVO CORRIENTECaja y Bancos 0.3% 0.1%Efectivo en Tránsito 0.0% 0.0%Instrumentos Financieros: Inversiones 71.6% 69.4%Cartera Crediticia 22.5% 25.2%Otras Cuentas por Cobrar 1.5% 1.6%Provisión para Incobrables -0.6% 0.0%Cobro Judicial 0.0% 0.0%Intereses a cobrar sobre Inversiones 4.6% 3.6%TOTAL ACTIVO CORRIENTE 100.0% 100.0%

TOTAL ACTIVO NO CORRIENTEMobiliario y Equipo de Oficina 0% 0.2%Terrenos para la Venta 7% 1.7%Gastos pagados por adelantado 0% 0.4%TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 100% 100.0%

TOTAL ACTIVOS 100% 100%

PASIVOSCuentas por Pagar 94.8%Fondos y Provisiones 3.2% 5.2%

TOTAL PASIVO CORRIENTE 100.0% 100.0%

TOTAL PASIVO 100.0% 100.0%Capital social 92.5% 92.3%Resultados del periodo 7.5% 7.7%

TOTAL PATRIMONIO 100.0% 100.0%

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 100.0% 100.0%

ANÁLISIS VERTICAL AL BALANCE GENERALASETRABAJO

96.8%

En el análisis vertical ratificamos el desarrollo de la actividad económica de ASETRABAJO, las cuentas por pagar, aumentan en 2% producto de mayor ahorro de los asociados y las provisiones disminuyeron en 3%. El capital social se ve incrementado en 0.2% y los resultados disminuyen en igual porcentaje.

2.INGRESOS Y GASTOS 2.1 Ingresos: La principal fuente de ingresos de ASETRABAJO son los intereses que se generan por inversiones y prestamos, para el ejercicio económico 2018-2019 esta suma ascendió a un total de ¢489 430 125 colones; de los cuales ¢309 461 00 ingresaron por intereses sobres préstamo, representando el 63.22% de total de estos.

Podemos observar los ingresos del 2018 en comparación con 2019 en el siguiente cuadro y gráfico.

SEP-19 SEP-18

INGRESOS 512 102 232 462 246 150

Gastos de administración 136 124 752 102 944 363

UTILIDAD BRUTA 375 977 480 359 301 787

Gastos financieros 11 934 541 9 028 613

UTILIDAD OPERATIVA (U.A.I.I) 364 042 939 350 273 174

Ingresos financieros 0 0

Otros ingresos no operativos 0 0

Gastos financieros 0 0

Otros egresos no operativos 0 0

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS (U.A.I) 364 042 939 350 273 174

Provisión impuesto de renta

UTILIDAD NETA 364 042 939 350 273 174

ASETRABAJOESTADO DE RESULTADOS (COLONES)

2017-18 39 559 479,48 39 728 644,98 35 014 387,06 34 614 732,15 36 765 906,65 36 862 561,29 37 650 737,84 41 700 308,00 40 592 467,00 43 693 131,00 41 454 372,00 43 200 027,54

2018-19 43 224 198,37 46 154 448,32 35 248 527,00 37 415 583,27 33 515 491,01 49 245 159,42 41 270 007,01 43 530 659,51 44 338 536,00 46 672 851,00 43 599 816,78 48 021 373,00

DIF. 3 664 718,89 6 425 803,34 234 139,94 2 800 851,12 -3 250 415,64 12 382 598,13 3 619 269,17 1 830 351,51 3 746 069,00 2 979 720,00 2 145 444,78 4 821 345,46

INGRESOS OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP

OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SET

60 000 000.00

50 000 000.00

40 000 000.00

30 000 000.00

20 000 000.00

10 000 000.00

00.0

2017 - 2018

2018 - 2019

2.2 Inversiones En cuanto a las inversiones la Junta Directiva continúa con una política de diversificación de la cartera tomando en cuenta los rendimientos ofrecidos, riesgo, flexibilidad, solidez de las entidades donde invertimos. A continuación, en el siguiente cuadro podremos observar los dineros invertidos según institución al cierre de periodo y compararlos con las inversiones del año anterior.

ASETRABAJO SALDO SALDO DIF. % %INVERSIONES 2018-2019 AL 09/2018 AL 09/2019 REAL DIF. PARTC.

101 INVERSIONES 1 984 698 464,21 2 313 559 481,56 328 861 017,35 16,57% 101-10 INVERSIONES 1 984 698 464,21 2 313 559 481,56 328 861 017,35 16,57%

217 124 321,23 236 665 510,03 19 541 188,80 9,00% 10,23%

25 000 000,00 27 837 500,00 2 837 500,00 11,35% 1,20%

400 000 000,00 400 000 000,00 0,00 0,00% 17,29%

0,00 15 692,55 15 692,55 100,00% 0,00%

54 625 000,00 0,00 -54 625 000,00 0,00% 0,00%

576 594 258,54 100 139 194,57 -476 455 063,97 -82,63% 4,33%

0,00 50 000 000,00 50 000 000,00 100,00% 2,16%

348 240 758,32 350 000 000,00 1 759 241,68 0,51% 15,13%

608 231,29 637 683,38 29 452,09 4,84% 0,03%

0,00 200 000 000,00 200 000 000,00 100,00% 8,64%

362 505 894,83 948 263 901,03 585 758 006,20 161,59% 40,99%

% DE INVERSIÓN POR SECTOR

PÚBLICO 56,15%PRIVADO 43,85%

101-10-01 GRUPO MUTUAL ALAJUELA

101-10-02 COOPESERVIDORES

101-10-03 COOPENAE R.L

101-10-04 DINNER FONDO COLONES

101-10-05 COOPE- ANDE

101-10-07 CDP BNCR

101-10-08 CDP BP

101-10-09 COOPEALIANZA

101-10-11 DINNER FONDO COLONES CTA. CESANTIA

101-10-10 ACOBO - BANCO POPULAR

101-10-12 RESERVA DE LIQUIDEZ BCCR

Las inversiones generaron ¢179, 969 124,35 para un 36,8% del total de ingresos, lo que significa un incremento de 41.9 millones de colones más que año anterior. Como puede observarse de los recursos invertidos, un 56.15% se encuentra en la Banca Estatal y un 43.85% en el sector privado, principalmente cooperativas. Como política de inversión de la Junta Directiva en los últimos años ha sido colocar a un plazo mayor de un año los recursos a utilizar para el pago de excedentes, en este caso ese dinero se colocó en Coopenae por 400 millones de colones. En cumplimiento de la normativa vigente contamos con una inversión en el Banco Central que cubre lo establecido como reserva de liquidez, pero no solo eso, las condiciones de mercado al inicio del periodo nos permitieron colocar dinero en esta institución con tasas de rendimiento bastante buenas y establecer en 948 millones de colones la inversión total en este banco.

2.3 Cartera de Crédito Nuestra cartera de crédito es muy interesante, con los años ha ido cambiando su conformación, sus objetivos, su estructura y participación en los ingresos de la asociación, unidos a las condiciones y necesidades de las personas asociadas. Cabe mencionar que durante el periodo se realizaron 1,004 gestiones de crédito, que corresponde al otorgamiento de ¢ 648 087 075,25 millones de colones, donde los créditos personales sumaron ¢ 400 088 206,39 que representa 61.73% del total, también es importante resaltar que ¢16 324 704,62 millones de colones se otorgaron en préstamos para ferias, médicos, estudio, salud, etc. con tasas desde 0 hasta un 8% que sin duda colaboran con el bienestar personal y familiar de todos los asociados.

ASETRABAJO SALDO SALDO DIFERENCIA %COMPARATIVO DE CARTERA CREDITICIA 2018-19 AL 09/2018 AL 09/2019 TOTAL DIFERC.

102-10 CARTERA CREDITICIA 2 757 707 972,62 2 677 189 345,73 -80 518 626,89 -2,92% 102-10-02 PRÉSTAMOS CORRIENTES 14 288 786,46 3 832 280,11 -10 456 506,35 -73,18% 102-10-03 PRÉSTAMOS AHORROS 601 434 629,50 630 089 632,91 28 655 003,41 4,76% 102-10-04 PRÉSTAMOS GASTOS MEDICOS 4 661 707,81 3 603 052,87 -1 058 654,94 -22,71% 102-10-05 PRÉSTAMO VALES 681 309,75 1 185 629,96 504 320,21 74,02% 102-10-06 PRÉSTAMO SOBRE AHORROS 2 19 661 646,91 12 925 727,65 -6 735 919,26 -34,26% 102-10-07 PRÉSTAMO ESPECIAL 2 9 238 258,95 4 287 508,11 -4 950 750,84 -53,59% 102-10-11 PRÉSTAMO FERIAS 3 855 095,48 3 865 005,86 9 910,38 0,26% 102-10-13 CRÉDITO ESTUDIO 0,00 71 813,59 71 813,59 100,00% 102-10-19 COMPRA DEUDAS 6 884 790,63 5 229 343,46 -1 655 447,17 -24,04% 102-10-20 PRÉSTAMO INTERESES NO CUBIERTOS 380 524,76 331 520,90 -49 003,86 -12,88% 102-10-28 S/AHORR.E1 198 911,53 0,00 -198 911,53 0,00% 102-10-29 S/AHORR E2 3 555 031,80 576 127,20 -2 978 904,60 -83,79% 102-10-30 S/AHORRO E3 1 978 286,56 677 599,68 -1 300 686,88 -65,75% 102-10-32 CRÉDITO HIPOTECARIO 165 736 294,72 152 230 824,80 -13 505 469,92 -8,15% 102-10-34 HIPO III 36 652 124,75 22 294 308,04 -14 357 816,71 -39,17% 102-10-38 REFUNDICIÓN 6 765 014,03 0,00 -6 765 014,03 -100,00% 102-10-39 HIPOTECAS 38 267 199,01 37 084 801,47 -1 182 397,54 -3,09% 102-10-40 II VIVIENDA 49 942 692,50 46 910 498,61 -3 032 193,89 -6,07% 102-10-43 FERIAS ASETRABAJO 1 937 279,30 0,00 -1 937 279,30 -100,00% 102-10-45 BIENESTAR FAMILIAR 143 132 359,03 137 888 250,87 -5 244 108,16 -3,66% 102-10-46 ORDINARIO1 5 115 927,21 1 085 856,81 -4 030 070,40 -78,77% 102-10-47 ORDINARIO2 16 779 393,92 12 794 346,80 -3 985 047,12 -23,75% 102-10-48 SALVADITAS 83 051 750,74 72 808 786,69 -10 242 964,05 -12,33% 102-10-50 CRÉDITOS EX-SOCIOS 73 227 322,35 41 722 285,70 -31 505 036,65 -43,02% 102-10-52 CANCELACIÓN HIPOTECAS 21 002 224,13 19 951 135,97 -1 051 088,16 -5,00% 102-10-53 VIVIENDA 896 560 004,25 869 873 428,14 -26 686 576,11 -2,98% 102-10-54 COMPRA DE LOTE Y CONSTRUCCIÓN 48 060 529,61 47 632 148,50 -428 381,11 -0,89% 102-10-56 CRÉDITO FIDUCIARIO 504 658 876,93 546 879 965,21 42 221 088,28 8,37% 102-10-58 CRÉDITO MEDISMART 0,00 186 800,94 186 800,94 100,00% 102-10-59 CRÉDITO TELÉFONO INTELIGENTE 0,00 1 170 664,88 1 170 664,88 100,00%

CRÉDITOS DE VIVIENDA Y CONSTRUCCIÓN 1 424 520 220,74 1 327 955 533,60 -96 564 687,14 -6,78%51,66% 49,60%

Si percibimos el cuadro anterior podremos notar que la cantidad de dinero colocado disminuyo en poco más de 80 millones de colones, generado principalmente por pagos y cancelaciones de préstamos en la línea de vivienda. El hecho de contar con una cartera crediticia en donde el 49.60% de la misma está en vivienda nos da una gran fortaleza social, pero sin duda incide totalmente en los resultados de rendimiento económico de este y los próximos años, dadas las condiciones de tasas ofrecidas.

2.4-Gastos Tanto la Junta Directiva como la administración de la asociación somos todos vigilantes de los gastos generados durante el año, cada mes recibimos detalle de los estados financieros los cuales revisamos y estamos muy claros de la actividad mensual de nuestra asociación.

A continuación, en el siguiente cuadro podremos observar los gastos del año en curso, comparados con el año anterior:

SALDO SALDO DIFERENCIA %

ASETRABAJO COMPARATIVO DE GASTOS 2018-2019

AL 09/2018 AL 09/2019 TOTAL DIFERC.SALDO SALDO DIFERENCIA %

AL 09/2018 AL 09/2019 TOTAL DIFERC.

500-10 GASTOS GENERALES Y ADMINISTRACIÓN. 102 391 152,97 135 977 552 33 586 398,56 32,80%

500-10-01 SALARIOS 31 204 746,72 31 946 369 741 622,68 2,38%

500-10-02 CARGAS SOCIALES 7 974 595,73 7 932 298 (42 297,59) -0,53%

500-10-03 AGUINALDO 2 654 999,57 2 620 946 (34 053,57) -1,28%

500-10-04 GASTOS DE ASAMBLEA 18 000 000,00 18 000 000 - 0,00%

500-10-06 ARTICULOS DE ASEO Y LIMPIEZA 149 365,95 237 108 87 741,63 58,74%

500-10-07 APOYO SOLIDARIO 1 232 274,99 4 875 000 3 642 725,01 295,61%

500-10-08 PREAVISO Y CESANTÍA 5 191 904,57 1 676 358 (3 515 546,53) -67,71%

500-10-09 DONACIONES 121 131,00 166 000 44 869,00 37,04%

500-10-10 DEPRECIACIÓN ACTIVOS 837 707,11 1 980 796 1 143 088,87 136,45%

500-10-11 GASTOS VARIOS 590 556,77 689 186 98 629,53 16,70%

500-10-12 DEPR. REMODELACIÓN DE OFICINAS 1 950 000,00 600 000 (1 350 000,00) -69,23%

500-10-13 SOTWARE OPTISOFT 4 833 865,00 5 991 008 1 157 143,08 23,94%

500-10-14 SERVICIOS CONTABLES 2 576 640,00 2 929 297 352 657,47 13,69%

500-10-15 MANTENIMIENTO MOBILIARIO Y EQUIPO 65 000,00 0 (65 000,00) -100,00%

500-10-16 ATENCIÓN JUNTA DIRECTIVA 1 367 228,50 1 420 190 52 961,77 3,87%

500-10-17 PÓLIZAS 220 380,00 268 660 48 280,00 21,91%

500-10-18 GASTOS DE PROMOCIÓN 362 050,00 125 200 (236 850,00) -65,42%

500-10-19 HONORARIOS PROFESIONALES 2 821 991,00 1 429 350 (1 392 641,00) -49,35%

500-10-20 PAPELERIA Y UTILES DE OFICINA 748 118,42 606 486 (141 632,65) -18,93%

500-10-23 PÓLIZA COLECTIVA DE VIDA 8 467 906,00 15 426 396 6 958 490,00 82,17%

500-10-25 MEJORAS Y MANTENIMIENTO DE OFICINA 145 946,50 0 (145 946,50) -100,00%

500-10-26 RESERVA DE SALUD 1 325 000,00 0 (1 325 000,00) -100,00%

500-10-29 TELÉFONO Y COMUNICACIONES 360 900,00 396 906 36 006,47 9,98%

500-10-30 PROVISIÓN PARA INCOBRABLES 2 976 560,56 32 160 000 29 183 439,44 980,44%

500-10-32 CAPACITACIONES 6 900,00 0 (6 900,00) -100,00%

500-10-34 ALQUILER CAJITA DE SEGURIDAD 22 970,00 0 (22 970,00) -100,00%

500-10-36 SIGNOS EXTERNOS 1 305 500,00 523 394 (782 105,97) -59,91%

500-10-38 OTROS GASTOS 9 870,50 0 (9 870,50) -100,00%

500-10-39 DESECHO POR DETERIORO DE ACTIVOS 971 351,80 0 (971 351,80) -100,00%

500-10-40 DONACIÓN DIA DEL FUNCIONARIO MTTS 300 000,00 300 000 -

500-10-41 CONTRATO FOTOCOPIADORA 1 222 104,06 1 870 282 648 178,35 53,04%

500-10-42 DETALLES ASOCIADOS - 30 000 30 000,00

500-10-43 GASTOS TRIBUNAL ELECTORAL 1 150 000,00 1 200 000 50 000,00 4,35%

500-10-47 COMITES CRED/ CONV/ Y DESARROLLO 44 447,98 27 700 (16 747,98) -37,68%

500-10-48 COMITES RECREAT/ DEP/ Y CULTURALES 750 000,00 0 (750 000,00) -100,00%

500-10-52 SERVICIO DE BODEGAJE 429 140,24 548 620 119 479,35 27,84%

500-20 BENEFICIO A ASOCIADOS 399 000,00 147 200 (251 800,00) -63,11%

500-20-06 CAPACITACIÓN 399 000,00 147 200 (251 800,00) -63,11%

51 GASTOS FINANCIEROS 9 028 612,88 11 934 541 2 905 928,06 32,19%

510-10 INTERESES 9 028 612,88 11 934 541 2 905 928,06 32,19%

510-10-01 COMISIONES BANCARIAS 1 005 352,86 1 544 923 539 569,76 53,67%

510-10-02 INTERES AHORRO ESCOLAR 4 693,26 0 (4 693,26) -100,00%

510-10-03 INTERES AHORRO NAVIDEÑO 4 302 632,52 5 402 473 1 099 840,96 25,56%

510-10-04 INTERESES S/MARCHAHORRO 96 725,15 53 096 (43 629,17) -45,11%

510-10-05 SOBRE APORTE EN CUSTODIA 2 792 503,79 3 907 120 1 114 615,75 39,91%

510-10-06 RENDIMIENTO AHORRO EXTRAORDINARIO 791 995,59 313 053 (478 942,94) -60,47%

510-10-07 INTERÉS AHORRO SEMANA SANTA 1 044,64 21 804 20 759,28 1987,22%

510-10-08 INTERÉS AHORRO VACACIONAL 33 665,07 663 824 630 159,26 1871,85%

510-10-09 INTERÉS AHORRO ESCOLAR ASOCIADOS - 28 248 28 248,42

TOTAL GASTOS 111 818 765,85 148 059 292,47 36 240 526,62 32,41%

Los gastos totales durante este periodo ascendieron a la suma de ¢151,505,187.43 colones, creciendo en forma total un 15.47%. Del total de gastos el 28.70% corresponde a gastos de salarios, cargas sociales y aguinaldo generado por la administración y el remanente 71.29% son de gastos operativos que comprende entre otros la póliza colectiva de vida, los gastos de asamblea general, el pago del software, pago de intereses por ahorro de nuestros asociados. Para ejemplificar más este caso anotamos que ¢ 4 875 000 fue de dinero que favoreció

a personas asociadas con beneficios de defunción, nacimiento de hijos, etc. Además, uno de los gastos más importantes es la póliza colectiva de vida en donde se cancelaron ¢15 426 396 por concepto de este importante beneficio. Los salarios de los colaboradores de ASETRABAJO que preocupa a muchas de las personas asociadas cada vez que se habla de incremento de gastos crecieron en un 2.38% únicamente.Gráficamente podemos indicar un comparativo de los gastos:

2017-18

2018-19

DIF.

GASTOS OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SEP

9 793 470,58

13 018 797,01

3 225 326,43

9 132 177,47

12 908 139,36

3 775 961,89

10 507 956,34

12 105 504,00

1 597 547,66

11 303 299,94

11 636 095,11

332 795,17

12 316 582,05

12 535 086,95

218 504,90

11 779 654,46

12 899 953,70

1 120 299,24

11 434 329,35

12 934 078,53

1 499 749,18

12 563 292,00

11 767 058,33

-796 233,67

12 880 389,00

12 998 166,00

117 777,00

13 616 246,00

12 919 395,00

-696 851,00

15 874 132,00

13 616 246,00

-2 257 886,00

ACUMULADO

14 111 365,44

12 166 667,44-1 944 698,00

131 201 529,19

151 505 187,43

20 303 658,24

OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO SET

2017 - 2018

2018 - 20192 000 000.00

0.00

4 000 000.00

6 000 000.00

8 000 000.00

10 000 000.00

12 000 000.00

14 000 000.00

16 000 000.00

18 000 000.00

3.EXCEDENTES El trabajo por parte de la Junta Directiva y Administración se refleja en los resultados o excedentes. Este año los resultados indican que se obtuvieron 14 millones de Colones más que el año anterior, lo cual es muy satisfactorio, con una tasa de rendimiento de 8.2% que sobrepasa los resultados de bancos públicos, privados y cooperativas, por mucho, la tasa básica pasiva, la curva de rendimiento y otros indicadores nacionales. A pesar del buen resultado debemos tener claro que hay factores que incidieron la una mejor recuperación económica, con una repercusión estimada superior a los 17 millones de colones, como fueron: • ¢230,161,713,37 de dinero entregado a asociados que se retiraron de laborar (pensionados 23 y 15 que renunciaron al MTSS) incide fuertemente en los resultados. • ¢49,152,132,61 que se liquidó el aporte personal de personas que renunciaron a ASETRABAJO.• ¢85,000,000 que se invirtió en la compra de lote de Goicochea.

El excedente para distribuir para el periodo octubre 2018 a setiembre 2019 asciende a un monto de ¢364,042,939 resultado de un esfuerzo conjunto, vigilante, operativo, analítico, financiero.

Es importante aclarar que los excedentes es un cálculo que se establece considerando las utilidades obtenidas por la asociación mes a mes y no al final de período; cada mes el dinero que ganamos (excedente) se divide proporcionalmente al ahorro de cada persona asociada.

Hemos desarrollado en el año fiscal un esfuerzo importante para lograr este objetivo y agradezco la activa participación de mis compañeros de Junta Directiva, la fiscalía y la administración para el alcance de los objetivos trazados. A continuación, el resumen general de resultados:

SET-19 SET-18

TOTAL INGRESOS TOTAL INGRESOS

512 102 232 462 246 150

TOTAL EGRESOS TOTAL EGRESOS

148 059 292 111 972 976

UTILIDAD OPERATIVA UTILIDAD OPERATIVA

364 042 939 350 273 174

71,09% 75,78%

UTILIDAD NETA UTILIDAD NETA

364 042 939 350 273 174

71,09% 75,78%

ASETRABAJOANÁLISIS AL ESTADO DE RESULTADOS

4. OBSERVACIONES • Es un hecho que la estructura de ingreso de ASETRABAJO va cambiando, ya que cada año se hace más evidente la necesidad de invertir los recursos en la banca, y es aquí donde la diversificación de inversiones es sumamente importante considerando la rentabilidad, pero sobre todo la seguridad de los recursos. Invertir mayor cantidad de dinero en bancos e instituciones del estado a un periodo más largo parece ser una buena opción, hay que estar vigilantes de esas oportunidades. • Luego que la inversión en compra de activos, específicamente el lote en Goicochea y que no dio frutos, o más bien se determinó el congelamiento del proyecto es importante que en conjunto con los bienes adquiridos (por créditos no saldados) se dé más énfasis a la venta de los mismos.

• Se contrato adecuadamente luego de un concurso al Despacho Carvajal Contadores Públicos y Privados y cuyo costo fue de ¢1.200.000,00; emitiendo el dictamen y carta de gerencia con algunas recomendaciones, las cuales serán consideradas por Junta Directiva, órgano Fiscalizador, Administración y Contador durante el periodo 2019 – 2021. Los documentos suministrados por la Auditoría Externa se encuentran a disposición en las oficinas administrativas de ASETRABAJO. • Asimismo, los Estados Financieros emitidos por el señor Contador de la Asociación debidamente firmados y que están refrendados por la Junta Directiva y Fiscalía; de igual forma se encuentran en las oficinas administrativas de ASETRABAJO.

AgradecimientoPara concluir, quisiera expresar mi más sincero agradecimiento a los compañeros de Junta Directiva 2018-2019 quienes desde mi llegada han demostrado su confianza, compañerismo, entusiasmo y sobre todo muchas ganas de sacar a delante la tarea, aprendiendo todos y de forma constante; a los miembros de Fiscalía y administración, por todo el apoyo y colaboración. A todos gracias

Atentamente,

Lic. Lillian Hernández Hidalgo Tesorera de ASETRABAJO