MATERIAL ACADEMICO DE APOYOFINANZAS ADMINISTRATIVAS IFISICC – IDEA

SESIÓN SIETE

TAREAS

1.- La empresa “TELEFAMA”, iniciara sus operaciones dedicado a la comercialización de teléfonos celulares y tiempo de aire. Para ello desea presupuestar los costos de operación que tendrá, en promedio mensualmente, así como proyectar el monto que podrían alcanzar dichos costos anualmente. La información es la siguiente:

Sueldos y salarios base No.personas Sueldo Total1 Gerente 1 Q5,000.00 Q5,000.002 secretaria 1 Q2,500.00 Q2,500.003 ejecutivos de venta 3 Q2,800.00 Q8,400.004 contador 1 Q3,500.00 Q3,500.005 asistente del contador 1 Q2,800.00 Q2,800.00

Q22,200.00

Bonificaciones sobre ventas12

TOTAL Q0.00

Bonificación Incentivo No.personas Monto1 colaboradores 7 Q250.00 Q1,750.002 0 Q0.00 Q0.003 Q0.004 Q0.005 Q0.00

Q1,750.00

Alquileres1 renta mensual Q4,000.002

TOTAL Q4,000.00

Energía electrica1 promedio Q1,000.002

TOTAL Q1,000.00

Télefono1 cuota vendedores Q300.002 telgua Q500.00

TOTAL Q800.00

Agua1 cuota mensual Q50.002

TOTAL Q50.00

Reparación y mantenimiento de edificios1 cuota edificio Q300.002

TOTAL Q300.00

TOTAL

TOTAL

COSTOS FIJOS

Estara inscrito en el Seguro Social

SI

Seguridad1 alarma Q300.002

TOTAL Q300.00

Papelería y utiles1 promedio consumo Q300.002

TOTAL Q300.00

Viaticos1 cuota vendedores Q1,500.002

TOTAL Q1,500.00

Combustible y lubricantes1 gasolina vendedores Q2,400.002

TOTAL Q2,400.00

Cuota depreciación a vehiculos del personal1 cuota vendedores Q1,500.002

TOTAL Q1,500.00

Utiles de limpieza1 mantenimiento de oficina Q150.002

TOTAL Q150.00Publicidad y promoción (monto o cuota fija)

1 volantes y otros materiales promocionales Q400.002

TOTAL Q400.00

Gastos de caja chica1 varios Q300.002

TOTAL Q300.00

Otros gastos1 Honorarios abogado Q600.00

Además de los costos de operación anteriores, la empresa estima que el costo de la mercadería vendida equivaldrá a un 51% de la venta, como en años anteriores. En tanto que se desea asignar un 2% del total de ventas para Comisiones a pagar a los vendedores. Se estima que la venta mensual en promedio será de: Q158, 792.00

En cuanto a las depreciaciones contables, estos son los montos de activos fijos para que usted determine la depreciación anual y mensual.

ACTIVOS FIJOSMobiliario y Equipo 20% Q23,600Equipo de Computo 33.33% Q15,000Herramientas 25% Q12,000Maquinaria 20% Q150,000

En cuanto las amortizaciones contables, a continuación se detallan los gastos de organización que se tendrán para la realización del proyecto. Se esperan registrar dichos gastos bajo el criterio aceptado por las NIIF, es decir todo el monto registrarlo desde el primer año como gasto.

NIIF O FISCALNIIF

OTROS ACTIVOSGastos de organización 20% Q25,250Gastos de constitución de la empresa Q10,000Gastos legales Q0Tramites Q0Papelería inicial y facturas Q2,000Derechos de llave, de franquicia ,marcas o crédito mercantil (amortizable) Q0Perdidas pre-operativas Q8,250Gastos de lanzamiento publicitario inicial Q5,000Otros activos Q0TOTAL DE AMORTIZACIÒN DE GTOS ORGANIZACIÒN

En cuanto a los intereses sobre préstamos que la empresa tiene, se estima que ascenderán a un monto promedio mensual en el primer año de Q.5, 841.31.

Con base a la información anterior, establezca el presupuesto mensual y anual de costos y gastos de esta nueva empresa.

2.- La estimación de ventas de la empresa “TELE FAMA”, es la siguiente:

l

Mes 1 100 200Mes 2 150 225Mes 3 160 275Mes 4 175 290Mes 5 190 325Mes 6 190 325Mes 7 200 350Mes 8 200 375Mes 9 225 450Mes 10 250 550Mes 11 275 600Mes 12 300 600TOTAL UNIDADES PROYECTADAS 1er. AÑO 2415 4565

Telefonos celularesRecargas de tiempo

celularVTAS EN UNIDADES

El precio promedio sin IVA que se tendrá para este año será de:

Precio de venta unitario sin IVA en US$ 600.00 100.00Tipo de cambio de referencia 1.00 1.00 Precio de venta unitario sin IVA en Quetzales 600.00 100.00

VTAS EN VALORES Telefonos celulares Recargas de tiempo

celular

El costo de la mercadería para vender sin IVA que se tendrá este año será de:

Costo unitario sin IVA en US$ 330.00 40.00 Tipo de cambio de referencia 1.00 1.00 Costo unitario sin IVA en Quetzales 330.00 40.00

Recargas de tiempo celular COSTO VTA O SERVICIO Telefonos celulares

Con base a los datos anteriores determine:Estimación de ventas en valores mensuales, para el primer añoEstimación del costo de venta mensual, para el primer añoUtilidad bruta anual esperada

3.- Con la información de ventas y costos de operación brindada en los primeros dos ejercicios, elabore, el estado de resultados anual proyectado para los próximos cinco años de la empresa TELE FAMA, considerando que se estima que los costos fijos de operación aumentaran a un ritmo del 10% por año, así como que la empresa está bajo el régimen del 31% sobre utilidades, en el impuesto sobre la renta. En cuanto a los costos variables, se considera que los mismos se mantendrán variables en proporción a la venta. El préstamo que se tiene, se cancelará conforme al siguiente cuadro resumen:

Monto Original Q482,310Tasa inicial 16%Intereses año 1 Q70,096Amortización a capital en año 1 Q96,462Saldo de capital al termino de año 1 Q385,848Intereses año 2 Q54,662Amortización a capital en año 2 Q96,462Saldo de capital al termino de año 2 Q289,386Intereses año 3 Q39,228Amortización a capital en año 3 Q96,462Saldo de capital al termino de año 3 Q192,924Intereses año 4 Q23,794Amortización a capital en año 4 Q96,462Saldo de capital al termino de año 4 Q96,462Intereses año 5 Q8,360Amortización a capital en año 5 Q96,462Saldo de capital al termino de año 5 Q0

4.- Siguiendo la secuencia de la empresa TELE FAMA, proyecte el balance general inicial (año cero), así como el balance general proyectado al final del primer año de operaciones. Considere la siguiente información:

MONTO A TOTAL ADETERMINACION DE LA INVERSION INICIAL INVERTIR INVERTIR

CAPITAL DE TRABAJOCaja y Bancos (efectivo disponible) Q50,000Financiamiento de cuenta por cobrar Q125,000Inventario de mercaderia Q400,000Inventario de insumos/materia prima/utiles Q3,000(-) Credito de proveedores mayor que plazo cxcobrar Q0 Q578,000

ACTIVOS FIJOSMobiliario y Equipo Q23,600Equipo de Computo Q15,000Herramientas Q12,000Maquinaria Q150,000Vehiculos Q0Mejoras a propiedades arrendadas Q0Edificios y construcciones Q0Terrenos Q0 Q200,600

OTROS ACTIVOSGastos de organizaciónGastos de constitución legal de la empresa Q10,000Registros legales, sanitarios de marca Q0Tramites Q0Papelería inicial y facturas Q2,000Derechos de llave, de franquicia o crédito mercantil (amortizable) Q0Derechos de llave, de franquicia o crédito mercantil (no amortizable) Q0Depositos en garantía de alquiler o servicios (no amortizable) Q0Gastos pre-operativos Q8,250Gastos de lanzamiento publicitario inicial Q5,000Otros activos Q0 Q25,250

TOTAL DE INVERSIÓN INICIAL Q803,850

El 40% de los recursos será puesto por los socios y el 60% se financiara a través de un préstamo del Banco Industrial, el cual se recibirá con un plazo de pago de cinco años, a una tasa del 16% anual, con amortizaciones mensuales, bajo el método de pago de capital constante.

ORIGEN DE LOS RECURSOS% inversión

FINANCIAMIENTO EXTERNO Plazo Tasa Frecuencia de Método de pago inicial Prestamos bancarios en años interes Amortización de prestamo Monto a financiar

banco industrial 5 16% 12 2 Q482,310 60%Acciones preferentes Q0Total de financiamiento externo Q482,310 60%

FINANCIAMIENTO INTERNOCapital propio Q321,540 40%

La política será mantener el mismo nivel de inventario al término de cada año, aplicar los porcentajes de depreciación conforme la ley de ISR, y reclasificar al final del primer año la porción circulante del préstamo, que este a corto plazo.