FLUJO DE CAJA PUROPeriodos 0 1 2 3Flujo de caja

Ingresos 9380000 9380000 12143750

CVT -5,740,000 -5,740,000 -5,945,000

CFT -1,800,000 -1,800,000 -1,800,000

Depreciación -2,100,000 -2,100,000 -2,100,000

Amortización -150,000 -150,000 -150,000

-410,000 -820,000

Utilidad antes de impuestos -410,000 -820,000 1,328,750

Impuesto (20%) -265,750

Utilidad después de impuestos -410,000 -820,000 1,063,000

Depreciación 2,100,000 2,100,000 2,100,000

Amortización 150,000 150,000 150,000

Inversión AF -22,800,000

Inversió AN -550,000

Inversión KT -1,256,667 -34,167 -34,167

Recuperación KT

Valor de desecho

Flujo de caja neto -24,606,667 1,840,000 1,395,833 3,278,833

1° PERIODO 2°PERIODOCFT $ 1,800,000 CFT $ - CVT $ 5,740,000 CVT $ 205,000 CT $ 7,540,000 CT $ 205,000 KT $ 1,256,667 KT $ 34,167

VALOR DE DESECHO METODO COMERCIAL

VALOR ADQ PORCENTAJE VALOR COMERCIALTERRENO $ 6,000,000 100% $ 6,000,000 JUEGOS $ 15,000,000 60% $ 9,000,000 COMP $ 1,800,000 25% $ 450,000 TOTAL $ 15,450,000

VALOR COMERCIAL $ 15,450,000

Perdidas acumuladas del ejercicio anterior

VALOR LIBRO $ 13,500,000 R.A.I. $ 1,950,000 IMP 20% -390000R. D.I. $ 1,560,000 VALOR LIBRO $ 13,500,000 VALOR DE DESECHO $ 15,060,000

FLUJO DE CAJA PURO4 5

12562500 12981250

-6,150,000 -6,355,000

-1,800,000 -1,800,000

-1,500,000 -1,500,000

-50,000 -50,000

3,062,500 3,276,250

-612,500 -655,250

2,450,000 2,621,000

1,500,000 1,500,000

50,000 50,000

-34,167

1,359,168

15,060,000

3,965,833 20,590,168

3° PERIODO 4° PERIODO CFT $ - CFT $ - CVT $ 205,000 CVT $ 205,000 CT $ 205,000 CT $ 205,000 KT $ 34,167 KT $ 34,167

VALOR DE DESECHO METODO COMERCIAL

VALOR COMERCIAL $ 6,000,000 $ 9,000,000 $ 450,000 $ 15,450,000

ADULTOS PERIODOS $ 1 $ 2 $ 3 $ 4 CANTIDAD $ 980 $ 980 $ 1,015 $ 1,050 PRECIO $ 4,000 $ 4,000 $ 5,000 $ 5,000 ING X VTA $ 3,920,000 $ 3,920,000 $ 5,075,000 $ 5,250,000

NIÑOS PERIODOS $ 1 $ 2 $ 3 $ 4 CANTIDAD $ 1,820 $ 1,820 $ 1,885 $ 1,950 PRECIO $ 3,000 $ 3,000 $ 3,750 $ 3,750 ING X VTA $ 5,460,000 $ 5,460,000 $ 7,068,750 $ 7,312,500

ADULTOS $ 5 2800 X 0,35 $ 980 2800 X 0,65 $ 1,085 2900 X 0,35 $ 1,015 2900 X 0,65 $ 5,000 3000 X 0,35 $ 1,050 3000 X 0,65 $ 5,425,000 3100 X 0,35 $ 1,085 3100 X 0,65

NIÑOS $ 5 $ 2,015 $ 3,750 $ 7,556,250

$ 1,820 $ 1,885 $ 1,950 $ 2,015

COSTO VARIABLE TOTALPERIODO 1 2 3 4CANTIDAD $ 2,800 $ 2,800 $ 2,900 $ 3,000 CVU $ 2,050 $ 2,050 $ 2,050 $ 2,050 CVT $ 5,740,000 $ 5,740,000 $ 5,945,000 $ 6,150,000

COSTO FIJO TOTALMENSUAL MESES CFT $ 150,000 $ 12 $ 1,800,000

COSTO VARIABLE TOTAL5

$ 3,100 $ 2,050 $ 6,355,000

DEPRESIACIONAF VALOR DE ADQ. VIDA UTIL DEP. ANUAL 1-3 DEP. ANUAL 4-5TERRENO $ 6,000,000 JUEGOS $ 15,000,000 10 $ 1,500,000 $ 1,500,000 COMPUTACION $ 1,800,000 3 $ 600,000 TOTAL $ 22,800,000 $ 2,100,000 $ 1,500,000

AN VALOR DE ADQ. VIDA UTIL AMORT. 1-3 AMORT. 4-5LICENCIA $ 300,000 3 $ 100,000 EST. DE SUELO $ 250,000 5 $ 50,000 $ 50,000 TOTAL $ 550,000 $ 150,000 $ 50,000

DEPRESIACIONDEP. ACU. VALOR LIBRO

$ 6,000,000 $ 7,500,000 $ 7,500,000 $ 1,800,000 $ - $ 9,300,000 $ 13,500,000