Post on 18-Jul-2015
Uno de los instrumentos más usadospara realizar análisis financiero enuna empresa es el uso de losIndicadores Financieros, ya queestos presentan una perspectivaamplia de la situación financierade la empresa, pueden precisar elgrado de liquidez, de rentabilidad, lacobertura y todo lo que tenga quever con su actividad.
Para utilizar los indicadores o razones
financieras en el balance general debemos
conocer primero :
1. Qué es un Activo Corriente?
2.Qué son Activos Líquidos?
3.Qué es un Pasivo Corriente?
Son aquellos que se convierten en dinero enefectivo en menos de un año. Son de granimportancia porque la empresa opera con ellospara pagar nómina, mercancías, deudas, etc.
DISPONIBLE-Caja-Bancos-Cuentas de ahorro
INVENTARIOS-Productos Terminados-Mercancía no Fabricada por la empresa
INVERSIONES-Acciones -Bonos-Cédulas-Cuotas o partes de interés social-Certificados
DEUDORES-Clientes -Cuentas por cobrar a socios-Cuentas por cobrar a trabajadores-Provisiones-Ingresos por cobrar-Anticipo de impuestos o saldos a favor
Pertenecen las siguientes cuentas:
DIFERIDOS-Gastos Pagados por anticipado
Activo que puede transformarserápidamente en Dinero. Mientras másrápido se pueda convertir un Activo enDinero, se dice que es más líquido o quetiene mayor grado de Liquidez.
•Caja•Bancos•Clientes•Cuentas por cobrar a trabajadores
Son las deudas que la empresa debe pagar en un plazo menor o igual a un año. También
se denominan PASIVO A CORTO PLAZO
IMPUESTOS-De renta y complementarios-IVA-De industria y comercio
OBLIGACIONES FINANCIERAS-Bancos Nacionales-Bancos del Exterior-Corporaciones de ahorro y vivienda
PASIVOS ESTIMADOS-Obligaciones Laborales
CUENTAS POR PAGAR-Costos y gastos por pagar-Retención en la fuente-IVA retenido-Industria y comercio retenido-Retenciones y aportes de nómina-Acreedores varios
OBLIGACIONES FINANCIERAS
-Salarios por pagar-Cesantías consolidadas-Intereses sobre cesantías-Prima de servicios-Vacaciones consolidadas-Prestaciones extralegales-Indemnizaciones laborales
PROVEEDORES-Nacionales -Del Exterior
INDICADOR FÓRMULA CONCEPTO ANÁLISIS
Capital de
TrabajoActivo Corriente - Pasivo Corriente
Constituye los recursos de que dispone un negocio
para atender sus actividades de operación después
de cumplir con el pasivo a corto plazo.
La empresa dispone de $__ de capital de
trabajo
Razón Corriente Activo Corriente / Pasivo CorrienteSon las veces que el Activo Corriente cubre el Pasivo
Corriente o deudas a corto plazo
Por cada peso que debe a corto plazo, la
empresa dispone de $__ pesos de respaldo
para cubrir oportunamente sus deudas
Prueba Ácida Activos Líquidos / Pasivo CorrienteDemuestra la capacidad de la empresa para cubrir las
deudas a corto plazo en forma inmediata
Por cada peso de deuda, la empresa dispone
de $__ pesos en forma inmediata para
cancelarla
Solidez Activo Total / Pasivo Total es la relación entre el Activo Total y el Pasivo TotalLa empresa dispone de $__ pesos en activos
por cada peso que adeuda
Endeudamiento Pasivo Total / Activo Total es la relación entre el Pasivo Total y el Activo TotalPor cada peso del activo de la empresa $__
pesos son de los acreedores
Índice de
PropiedadPatrimonio / Activo Total
Indica la relación que existe entre el capital de la
empresa y la inversión. Entre más alta sea la
proporción indica menor endeudamiento externo
Por cada peso invertido en la empresa
$___pesos pertenecen a los dueños.
ACTIVO Valores Netos
CAJA 655.000$
BANCOS 12.200.000$
CLIENTES 8.500.000$
MERCANCIA NO FAB X LA EMPRESA 7.200.000$
MAQUINARIA Y EQUIPO 42.000.000$
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 1.200.000$
TOTAL ACTIVO 71.755.000$
PASIVO
PROVEEDORES NACIONALES 7.500.000$
ACREEDORES VARIOS 1.000.000$
IVA X PAGAR 7.066.000$
PARA OBLIGACIONES LABORALES 2.000.000$
TOTAL PASIVO 17.566.000$
PATRIMONIO
APORTES SOCIALES 43.000.000$
RESERVAS OBLIGATORIAS 1.140.900$
UTILIDAD DEL EJERCICIO 6.848.100$
UTILIDADES ACUMULADAS 3.200.000$
TOTAL PATRIMONIO 54.189.000$
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 71.755.000$
GERENTE CONTADOR
EMPRESA COMERCIAL SANTUARIO LTDA
NIT. 8001236-0
Balance General
31 de diciembre de 2007
Para iniciar a deducir losindicadores financieros debemosconocer a cuánto equivalen losActivos Corrientes, los PasivosCorrientes y los Activos Líquidos.
ACTIVOS CORRIENTES
CAJA $ 655.000
BANCOS $ 12.200.000
CLIENTES $ 8.500.000
MERCANCÍA NO FXE $ 7.200.000
GASTOS PAG X ANT $ 1.200.000
$ 29.755.000
PASIVOS CORRIENTES
PROVEEDORES $ 7.500.000
ACREEDORES VARIOS $ 1.000.000
IVA $ 7.066.000
OBLIG LABORALES $ 2.000.000
$ 17.566.000
ACTIVOS LÍQUIDOS
CAJA $ 655.000
BANCOS $ 12.200.000
CLIENTES $ 8.500.000
$ 21.355.000
INDICADOR FÓRMULA ANÁLISIS
Capital de
Trabajo
Activo Corriente - Pasivo Corriente
$29.755.000 - $17.566.000
La empresa dispone de $12.189.000 de
capital de trabajo
Razón CorrienteActivo Corriente / Pasivo Corriente
$29.755.000 / $17.566.000
Por cada peso que debe a corto plazo, la
empresa dispone de $ 1,69 de respaldo
para cubrir oportunamente sus deudas
Prueba ÁcidaActivos Líquidos / Pasivo Corriente
$21.355.000 / $17.566.000
Por cada peso de deuda, la empresa
dispone de $ 1,22 en forma inmediata para
cancelarla
SolidezActivo Total / Pasivo Total
$71.755.000 / $17.566.000
La empresa dispone de $ 4 en activos por
cada peso que adeuda
EndeudamientoPasivo Total / Activo Total
$17.566.000 / $71.755.000
Por cada peso del activo de la empresa
$ 0,24 son de los acreedores
Índice de
Propiedad
Patrimonio / Activo Total
$54.189.000 / $ $71.755.000
Por cada peso invertido en la empresa
$ 0,76 pertenecen a los dueños.